По условиям договора демаркационная линия была проведена от полюса до полюса в 370 лигах (около 2300 километров) к западу от островов Зеленого Мыса. Все земли к востоку от линии были переданы Португалии, а все земли к западу от линии были переданы Испании. Это разделение дало Португалии контроль над большей частью Африки, а также Бразилией, а Испания получила контроль над Америкой, за исключением Бразилии.
Тордесильясский договор стал важным событием в истории европейских исследований и колонизации. Он установил первое формальное разделение мира между европейскими державами и проложил путь к дальнейшему исследованию и колонизации Америки и Африки.